راه‌اندازی ETP بیتکوین ماکرو توسط Deutsche Digital Assets در Euronext
Deutsche Digital Assets (DDA)، یک مدیر دارایی‌های کریپتو مستقر در آلمان، با لیست کردن ETP بیتکوین ماکرو DDA در Euronext Paris، محدوده پیشنهادات محصول تبادل بیتکوین (ETP) خود را گسترش داده است.
این دومین صرافی برای ETP است که پس از راه‌اندازی اولیه آن در Xetra ، پلتفرم تجارت الکترونیکی Deutsche Börse ارائه شده است.
طبق اعلام شرکت در از ۱۷ سپتامبر ، ETP بیتکوین ماکرو DDA (BMAC) کاملأ به صورت فیزیکی توسط یک سبد کریپتوکارنسی که شامل شاخص تخصیص بیتکوین ماکرو Compass FT DDA (DDAMACRO) است، پشتیبانی می‌شود. ETP در نگهداری سرد امن در Coinbase Custody International Ltd، یک نگهبان تنظیم‌شده، ذخیره می‌شود.
ETP دارای نسبت هزینه کلی (TER) ۲٪ است.
🔔 𝗗𝗗𝗔 𝗟𝗶𝘀𝘁𝘀 𝗪𝗼𝗿𝗹𝗱’𝘀 𝗙𝗶𝗿𝘀𝘁 𝗕𝗶𝘁𝗰𝗼𝗶𝗻 𝗠𝗮𝗰𝗿𝗼 𝗘𝗧𝗣 𝗼𝗻 𝗘𝘂𝗿𝗼𝗻𝗲𝘅𝘁 𝗣𝗮𝗿𝗶𝘀 🔔
ETP بیتکوین ماکرو DDA اکنون لیست شده و از ۱۷ سپتامبر ۲۰۲۴ در Euronext Paris شروع به تجارت می‌کند. BMAC به سرمایه‌گذاران یک سیستم دینامیک و سیستماتیک ارائه می‌دهد… pic.twitter.com/GGPRp5GwYb
— Deutsche Digital Assets (@DDA_GmbH) September 17, 2024
گسترش گزینه‌های سرمایه‌گذاری کریپتو
“با لیست شدن در Euronext Paris، سرمایه‌گذاران از فرانسه اکنون می‌توانند به صورت اقتصادی‌تر و آسان‌تر در تنها ETP ماکرو بر روی بیتکوین سرمایه‌گذاری کنند” گفت Dominik Poiger، مدیر محصول ارشد DDA. او اضافه کرد:
“ETP بیتکوین ماکرو یک محصول واقعاً منحصر به فرد است که فقط یک کریپتوکارنسی دیگر که در یک ETP پیچیده شده نیست، بلکه به سرمایه‌گذاران امکان دسترسی به بیتکوین را می‌دهد در حالی که سعی در محافظت در برابر شرایط اقتصادی کلان نامطلوب دارد.”
راه‌اندازی BMAC در Euronext Paris مجموعه موجود ETPهای کریپتو DDA که در صرافی‌های مختلف اروپایی موجود است را تکمیل می‌کند. این شامل ETP بیتکوین فیزیکی DDA (XBTI)، ETP اتر فیزیکی DDA (IETH) و ETP کریپتو سلکت １０ DDA (SLCT) می‌شود.
معرض دینامیک به بیتکوین و USD کوین
ETP بیتکوین ماکرو DDA شاخص تخصیص بیتکوین ماکرو Compass FT را دنبال می‌کند که از یک مدل کمی برای ارزیابی عوامل اقتصادی کلان لحظه‌ای و تعیین تخصیص بهینه بین بیتکوین ( BTC ) و USD کوین ( USDC )، یک استیبل کوین متصل به دلار آمریکا، استفاده می‌کند.
مدل کمی شاخص چهار عامل اقتصادی کلان کلیدی را تحلیل می‌کند:
- رشد جهانی: این عامل با دارایی‌های حساس به رشد اقتصادی جهانی، مانند سهام چرخه‌ای آمریکا و اوراق قرضه با بازده بالا، مرتبط است.
- سیاست پولی: این عامل با دارایی‌هایی که تحت تأثیر تغییرات سیاست پولی آمریکا هستند، مانند اوراق قرضه دارای حاکمیت بازارهای نوظهور و طلا، مرتبط است.
- دلار آمریکا: این عامل با نرخ‌های تبادلی که دلار آمریکا درگیر است، مرتبط است.
- ریسک یورو منطقه: این عامل با دارایی‌هایی که تحت تأثیر ریسک‌های مربوط به اتحادیه پولی اروپا قرار دارند، مانند اسپردهای حاکمیتی ایتالیا و نرخ تبادل CHF/GBP، مرتبط است.
هر عامل توسط یک سبد از دارایی‌هایی که بیشترین حساسیت را به آن عامل دارند، نمایان می‌شو�. مدل یک امتیاز جنبشی برای هر عامل محاسبه می‌کند که سپس برای تولید زیر سیگنال‌های فردی استفاده می‌شود. این زیر سیگنال‌ها بر اساس توان توضیحی آن‌ها برای حرکات قیمت بیتکوین در یک بازه زمانی نورد ۶ ماهه، وزن‌دهی می‌شوند که نهایتاً به یک سیگنال سرمایه‌گذاری نهایی منتج می‌شود.
در محیط‌های اقتصادی ریسک‌پذیر ، استراتژی بیشتر در بیتکوین سرمایه‌گذاری می‌کند، در حالی که در محیط‌های اقتصادی ریسک‌گریز، تمرکز خود را به USD کوین برای محافظت از سرمایه منتقل می‌کند. این رویکرد به خصوص برای سرمایه‌گذارانی که نسبت به نوسانات بیتکوین و دیگر کریپتوکارنسی‌ها نگران هستند، مناسب است. با متعادل کردن بازدهی‌های بالقوه بالا با مدیریت ریسک، یک استراتژی سرمایه‌گذاری محتاطانه‌تر ارائه می‌دهد.
افزایش ETPهای کریپتو در اروپا
در حالی که بازار آمریکا در حال تیتر سازی با تأییدیه‌های اولیه برای ETFهای بیتکوین و اتر بود، اروپا مدت‌ها پیشرو در فضای ETPهای کریپتو بوده است. تعداد زیادی از مدیران دارایی مانند 21Shares ، WisdomTree، ETC Group ، Valour و Fidelity موفق شده‌اند که در سال‌های گذشته انواع مختلفی از ETPهای کریپتو را لیست کنند که به سرمایه‌گذاران امکان دسترسی به بیتکوین، اتر ( ETH ) و دیگر دارایی‌های دیجیتال را می‌دهند.
تا ۲۸ ژوئن، بازار ETPهای کریپتو اروپا دارای دارایی‌های مدیریت شده (AUM) با مجموع تقریباً ۱۲ میلیارد دلار بود، طبق گزارش Trackinsight . با این حال، با وجود این رقم قابل توجه، باید یادآور شد که آمریکای شمالی همچنان بازار غالب برای ETPهای کریپتو است.
