افزایش ۲۱ درصدی پذیرش ETF بیتکوین توسط نهادها در سه‌ماهه دوم ۲۰۲۴ – تحقیقات K33
به گفته تحلیل‌گران K33 Research، علاقه نهادهای مالی به بیتکوین ( BTC ) همچنان رو به افزایش است.
تعداد شرکت‌های حرفه‌ای که در ایالات متحده (U.S.) در صندوق‌های سرمایه‌گذاری بیتکوین (ETF ها) سرمایه‌گذاری کرده‌اند، در سه‌ماهه دوم سال ۲۰۲۴ به ۲۶۲ شرکت افزایش یافته و به ۱۱۹۹ شرکت رسیده است.
در حالی که سرمایه‌گذاران خرده‌فروشی همچنان مالک اصلی بیتکوین هستند، سرمایه‌گذاران نهادی به طور قابل توجهی سهم خود را در بازار افزایش داده‌اند. سهم آنها از کل دارایی‌های تحت مدیریت (AUM) در سه‌ماهه دوم به ۲۱.۱۵ درصد افزایش یافته است.
مالکیت نهادی ETF های بیتکوین در سه‌ماهه دوم به‌طور قوی افزایش یافت!
طبق پرونده‌های 13F، ۱۱۹۹ شرکت حرفه‌ای تا ژوئن ۳۰، در ETF های نقطه‌ای ایالات متحده سرمایه‌گذاری کردند که نسبت به سه‌ماهه قبلی ۲۶۲ شرکت افزایش یافته است.
در حالی که سرمایه‌گذاران خرده‌فروشی هنوز اکثریت سهام را در دست دارند،… pic.twitter.com/YanrZpfcCG
— Vetle Lunde (@VetleLunde) August 16, 2024
سرمایه‌گذاران نهادی چشم‌انداز ETF بیتکوین را تغییر می‌دهند
Vetle Lunde، تحلیل‌گر ارشد در K33 Research، تغییر در ترجیحات نهادی در چشم‌انداز ETF بیتکوین را می‌نماید. در حالی که Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) کاهش سرمایه نهادی را تجربه کرده، سایر ETF ها مانند Invesco Bitcoin Trust (IBIT) و Fidelity Bitcoin Trust (FBTC) افزایش قابل توجهی در تسلط سرمایه‌گذاران حرفه‌ای داشته‌اند.
سازندگان بازار به عنوان بزرگترین صاحبان نهادی ETF بیتکوین ظاهر شده‌اند. اما سرمایه‌گذاران معروف مانند Millennium و Susquehanna کاهش سرمایه‌گذاری خود را مشاهده کرده‌اند، احتمالاً به دلیل رقابت افزایش یافته از سوی شرکت‌های جدید مانند Jane Street و شرایط بازار آرام‌تر که منجر به کاهش سود معاملات شده است: “پریمیوم‌های CME سالانه در ۳۰ ژوئن به ۸.۶ درصد کاهش یافت، در حالی که در ۳۱ مارس ۱۴ درصد بود.
علی‌رغم روند کلی، تحلیل‌گر همچنین به توسعه مثبت با افزودن موقعیت ۳۰ میلیون دلاری توسط سرمایه‌گذار معروف Paul Tudor Jones در IBIT اشاره می‌کند.
اشتیاق به ETF های بیتکوین شدت می‌گیرد
گزارش‌های اخیر 13-F نیز نشان دهنده افزایش علاقه به ETF های نقطه‌ای بیتکوین، به گفته گزارش هفتگی Coinbase از ۱۶ اوت .
گزارش‌های فصلی 13-F، که از مدیران سرمایه‌گذاری با حداقل ۱۰۰ میلیون دلار تحت مدیریت مورد نیاز است، نمایی از بزرگترین بازیگران بازار را ارائه می‌دهد.
این گزارش‌های 13-F به‌روز نشان می‌دهند که سه‌ماهه دوم سال ۲۰۲۴ افزایش چشمگیری در مالکیت نهادی ETF های بیتکوین داشته است، با سرمایه‌گذاری جمعی ۴.۷ میلیارد دلار. به خصوص، غول‌های مالی مانند Goldman Sachs و Morgan Stanley موقعیت‌های خود در ETF های بیتکوین را به طرز قابل توجهی افزایش دادند. علاوه بر این، شرکت معاملاتی فرکانس بالا DRW Holdings نیز با سرمایه‌گذاری قابل توجهی به این حوزه پیوست.
تسلط بیتکوین در میان ورود سرمایه‌های نهادی افزایش می‌یابد
با عملکرد قوی و سرمایه‌گذاری‌های قابل توجه، تسلط بازار بیتکوین در ماه ژوئیه به رشد خود ادامه داد. سرمایه بازاری این ارز دیجیتال نسبت به کل بازار رمز ارزها گسترش یافت زیرا محصولات مبادله‌ای بیتکوین (ETP ها) تقریباً ۳ میلیارد دلار ورود سرمایه خالص را در طول ماه جذب کردند، به گفته گزارش ماهانه Grayscale از اول اوت .
به گفته Farside Investors ، ورود سرمایه در ETF ها در ۱۵ اوت با بیش از ۱۱ میلیون دلار ورود سرمایه، به‌طور مثبت دینامیکی نشان داد. با این حال، این بسیار کمتر از خروج سرمایه تجمعی ۸۱.۴ میلیون دلاری ثبت شده در ۱۴ اوت می‌باشد.
